Podpis kupní smlouvy pro společnost Budimex Nieruchomości – oznámení představenstva společnosti Budimex SA

Na základě jednání zahájených v prosinci 2020 se společnost Budimex S.A. rozhodla uzavřít podmíněnou smlouvu o prodeji všech akcií společnosti Budimex Nieruchomości Sp. z o.o. Dohodnutá hodnota transakce bude činit 1 miliardu 513 milionů PLN. Kupujícím je společnost CP Developer S.àr.l. – společnost založená za účelem uzavření smlouvy mezi subjekty spřízněnými se společností: Cornerstone Partners sp. z o.o. se sídlem ve Varšavě a Crestyl Real Estate  s.r.o., se sídlem v Praze. Parametry transakce dosažené v průběhu jednání jsou dle našeho názoru výhodné pro obě strany.  

Rozhodnutí o prodeji akcií předcházel několikaměsíční proces přezkoumávání strategických opcí, který začal v červenci 2020. V rámci výše uvedeného procesu společnost Budimex S.A. společně s poradcem analyzovala několik scénářů rozvoje společnosti. V září loňského roku bylo rozhodnuto zaměřit proces na možnost akvizice strategického investora a v listopadu zahájila vybraná skupina investorů due diligence developerského segmentu. V prosinci jsme obdrželi pět nabídek na akvizici společnosti Budimex Nieruchomości a po jejich analýze jsme se rozhodli udělit vybranému uchazeči exkluzivitu, umožnili jsme hloubkovou hloubkovou hloubkovou kontrolu a vyjednali podmíněnou dohodu o prodeji, která byla uspokojivá pro obě strany.

Podmínkou pro uzavření konečné smlouvy o převodu práva k akciím je, že kupující získá souhlas předsedy Úřadu pro ochranu hospodářské soutěže a spotřebitelů s transakcí. Proto v příštích několika měsících zůstaneme vlastníkem společnosti Budimex Nieruchomości a máme v úmyslu i nadále podporovat představenstvo společnosti v rozvoji podnikání a připravovat se na odchod společnosti ze skupiny Budimex v tomto období.

Subjekty, které ovládají společnost nabývající podíly ve společnosti Budimex Nieruchomości, jsou subjekty s obchodními zkušenostmi získanými na polském i zahraničním trhu rezidenčních a komerčních nemovitostí. Společnost Budimex S.A. je hluboce přesvědčena, že nový strategický investor účinně podpoří další rozvoj společnosti a zároveň se postará o dobré vztahy s jejími zaměstnanci a zákazníky. Doufáme, že zkušenosti kupujících nám umožní zvýšit rozsah operací společnosti a úspěšně diverzifikovat naše podnikání.

Podle názoru společnosti Budimex S.A. je společnost dobrým aktivem, které se rozhodně odlišuje od svých konkurentů. Společnost byla založena v roce 2005 na základě vývojových aktivit zahájených skupinou Budimex v roce 1999. Od počátku své činnosti společnost vybudovala přes 17 500 bytů a areálů. Budimex Nieruchomości Sp. z o.o. patří v současné době mezi 5 největších developerských společností v Polsku. Portfolio pozemků s více než 6 500 byty a velké množství a rozmanitost projektů jsou zárukou růstu tržeb v příštích 2-3 letech. Finanční situace společnosti je podporována stabilním růstem cen bydlení. Aktuální výsledky předprodejů bytů ve Společnosti potvrzují dobrou ekonomickou situaci na trhu rezidenčních nemovitostí. Dlouhodobé perspektivy vývoje trhu s byty jsou slibné. Potvrzuje to i počet bytů v Polsku na 1 000 obyvatel, který se výrazně liší od průměru EU. Navzdory mnoha pozitivním trendům na polském rezidenčním trhu upozorňuje společnost Budimex S.A. na nadcházející změny na polském trhu rezidenčních nemovitostí. Vývoj očekávání zákazníků a expanze zahraničních subjektů specializujících se na institucionální pronájem může změnit model podnikání v sektoru developerských investic. Společnost Budimex S.A. věří, že nový vlastník se bude moci efektivněji přizpůsobit možné transformaci trhu s bydlením.

Jako společnost Budimex S.A. hodláme pokračovat ve stavebních aktivitách spočívajících ve výstavbě obytných budov v rámci generálních dodávek. Hodnota portfolia na konci roku 2020, včetně smluv na rezidenční nemovitosti, činila 764 milionů PLN (z toho hodnota smluv uzavřených pro společnost Budimex Nieruchomości činila 580 milionů PLN). Naše prodejní kancelář v současné době jedná se společností Budimex Nieruchomości o realizaci dalších projektů. Doufáme, že po transakci bude naše spolupráce se společností Budimex Nieruchomości i nadále přínosná pro oba subjekty.

Realizace prodejní transakce společnosti Budimex Nieruchomości bude mít pozitivní dopad na finanční výsledky společnosti Budimex SA. V době a v předmětu uzavření dispoziční smlouvy vykáže společnost Budimex SA v samostatné účetní závěrce zisk před zdaněním ve výši přibližně 755 milionů PLN, zatímco v konsolidované účetní závěrce vykáže zisk před zdaněním ve výši přibližně 690 milionů PLN. Výše uvedené hodnoty jsou odhady a mohou se měnit po konečném vypořádání dopadů transakce v účetnictví a konečném vypořádání nákladů souvisejících s transakcí.

Prostředky z prodeje developerského segmentu mohou podpořit další obchodní diverzifikaci skupiny Budimex, ale rozhodnutí o jejich konečném rozdělení je na akcionářích. Představenstvo společnosti Budimex S.A. vidí v segmentu služeb několik investičních příležitostí. Roční tržby v tomto segmentu  přesáhly 600 milionů PLN a současná provozní ziskovost je 11-12 %. Plánuje se akvizice alespoň jedné menší společnosti z odvětví nakládání s odpady ročně. V dlouhodobém horizontu plánuje společnost Budimex S.A. také geografickou diverzifikaci v rámci stavebního segmentu. Koncern má zájem o německý, český a slovenský trh. Kromě toho se analyzuje možnost zapojení  se do výstavby větrných nebo fotovoltaických farem – jako dodavatel, ale i jako investor.

Poradci společnosti Budimex při transakci byli: Santander Bank Polska S.A. společně s Banco Santander S.A. jako finančním poradcem a Cliffordem Chance Janičkou, Krużewskim, Namiotkiewiczem i wspólnicy s.k. jako právním poradcem.